สงครามการค้ายังไม่จบ ทองคำมีโอกาสทำ All Time High

ถ้าสงครามการค้ายังไม่จบ ราคาทองคำมีโอกาสทำ All Time High คนที่ถือทองคำอยู่จึงสบายใจได้ ส่วนผู้ที่สนใจเข้าซื้อแนะนำรอจังหวะที่ 50,800-51,450 บาท มั่นใจ...ทองคำยังเป็น Safe Haven ทุกประเทศทั่วโลกต่างสะสมทองคำเป็นทุนสำรองกันมากขึ้น แนะ...ผู้ที่สนใจเปิดบัญชีออมทองคำกับห้างทอง-ร้านทองในไทยให้หาข้อมูลว่ามีตัวตนจริง มีความมั่นคง ไม่ใช่พวกตีหัวเข้าบ้าน

Interview : ดร.พิบูลย์ฤทธิ์ วิริยะผล ผู้อำนวยการศูนย์วิจัยทองคำ

เรื่องภาษีโดนัลด์ ทรัมป์

คิดว่าตอนนี้ค่อนข้างที่จะน่ากังวล ซึ่งเหตุผลจากที่ล่าสุด คิดว่าการเจรจาทุกอย่างดูลุล่วงไปด้วยดี ทำให้ทองคำปรับตัวลดไปได้ อย่างทองคำไทยตกลงไปประมาณ 50,800 บาทโดยประมาณ แล้วปรากฏว่าช่วงที่ผ่านมามีเรื่องของการส่งจดหมาย แจ้งภาษีต่างๆ มากมาย นอกจากประเทศอย่างไทยเองหรือว่าทางอียูเองก็โดน

แต่สิ่งที่น่ากลัวที่สุดคือเรื่องการปรับภาษีนำเข้าทองแดง จุดนี้เป็นจุดที่น่าจะเกี่ยวข้องกับทองคำมากที่สุด เพราะถือเป็นสินค้าอุปโภคบริโภคที่เราเรียกว่าเป็น Commodity เหมือนกัน คือเหมือนกับทองคำ ซึ่งตอนแรกเราเข้าใจว่าภาษีทรัมป์จะไม่เกี่ยวข้องกับสินค้าที่เป็น Commodity มากนัก เพราะจดหมายที่เขาแจ้งเข้ามา ตั้งแต่วันแรกๆ หลังเปิดสงครามการค้า เขามีแจ้งอยู่แล้วว่าทองคำเองหรือว่าน้ำมันเชื้อเพลิงอะไรต่างๆ เรื่องราคาพลังงาน จะไม่เกี่ยวข้องกับเรื่องภาษีนำเข้าชุดนี้ แต่พอเปิดเรื่องตัวทองแดงขึ้นมา ตรงนี้เป็นจุดที่เริ่มจะน่ากังวลสำหรับสินค้า Commodity อื่นๆ ไม่ว่าจะเป็น เหล็ก ทองแดง อะไรเหล่านี้ ซึ่งจะมีผลโดยตรงกับเรื่องตัวสภาวะเงินเฟ้อ ซึ่งเมื่อสินค้าอุปโภคบริโภคเหล่านี้ถูกเก็บภาษีเพิ่มมากขึ้น ต้นทุนของทางสหรัฐอเมริกา ก็จะต้องเพิ่มขึ้นเอง ก็มีแนวโน้มที่สินค้าต่างๆ จะปรับราคาสูงขึ้นได้

ทั้งนี้ มุมมองที่ง่ายที่สุดเลยคือการเก็บภาษีในอนาคตหรือเปล่าสำหรับสินค้า Commodity อื่นๆ ทีนี้ก็อาจทำให้เกิดความกังวลในเรื่องของสงครามการค้าว่าจะบานปลายขึ้น ตรงนี้เองคิดว่า ณ ปัจจุบันราคาทองคำอยู่ในระดับสัก 3,355 เหรียญ ต่ำกว่าราคาสูงสุดประมาณ 100 กว่าเหรียญ ถ้ามีความไม่แน่นอนเกิดขึ้นอีกครั้งหนึ่งเกี่ยวกับภาษีต่างๆ โดยสงครามการค้าก็ยังสามารถทำให้ราคาทองคำมี Upside ขึ้นไปได้อีกประมาณสัก 150 เหรียญ และถ้าเขาสามารถเบรก All Time High ได้ แน่นอนว่าคงจะต้องระมัดระวังว่าทองคำอาจจะปรับตัวสูงขึ้นได้อีก

ส่วนเรื่องของทองคำไทยเอง ปัจจุบันอยู่ที่ 51,450 บาท All Time High เขาอยู่ที่ประมาณใกล้เคียง 55,000 บาท ตอนนี้เราจะเห็นเลยว่าด้านบนยังค่อนข้างที่จะมี Upside ค่อนข้างสูง คือประมาณสัก 3,000 บาทกว่า ที่เขาขึ้นไปทดสอบได้ ดังนั้น ตอนนี้ท่านที่มีทองคำอยู่น่าจะค่อนข้างที่จะสบายใจ ส่วนที่อยากจะเข้าลงทุนก็อาจจะต้องรอดูจังหวะสัก 51,000 บาทต้นๆ หรือ 51,450 บาท แถวๆ นี้ คิดว่าเป็นราคาที่น่าสนใจอยู่

ถ้ามีทองคำอยู่ก็ถือไว้ก่อน

ใช่ คือเก็บไว้ก่อน ส่วนการย่อซื้อยังคงได้ผลอยู่เหมือนกันในช่วงนี้ ราคาที่น่าสนใจคงตั้งแต่ 50,800 บาท ถึง 51,000 บาทต้นๆ คิดว่าเป็นจังหวะที่น่าจะทยอยพอซื้อได้

ประเมินในที่สุดภาษีทรัมป์ จะทำให้แย่หรือไม่

ส่วนตัวมองว่าน่าจะเป็นการยืดเวลา ที่ทรัมป์เองยืดจากวันที่ 9 กรกฎาคมที่ผ่านมาเป็นต้นเดือนสิงหาคม ก็เป็นสิ่งที่ดูว่าทรัมป์อยากจะฟังข้อเสนอดีๆ จากทางประเทศคู่ค้าต่างๆ คือเขาพยายามแสดงให้เห็นว่า ไม่ว่าจะเป็นทางสหราชอาณาจักร หรือเวียดนาม เรียกว่าให้ Best Deal กับทางสหรัฐอเมริกา ก็พยายามที่จะโชว์ว่านี่ไง สิ่งที่เป็น Best Deal ที่สุด อย่างเวียดนามยอมทั้งหมดเลย ขณะที่สหราชอาณาจักรก็ยอมส่วนมากเลยทีเดียว ฉะนั้น เขาจะโชว์ให้เห็นว่าประเทศที่อยากจะได้ส่วนลดเรื่องของภาษี จะต้องยอมเขามากน้อยขนาดไหน เหมือนกับเป็นมาตรฐาน

ดังนั้น ก็อยู่ที่แต่ละประเทศแล้วที่จะหาวิธีที่จะต่อรอง หา Best Deal ที่ดีที่สุดที่จะวินวินให้กับทั้งประเทศของเขาเองแล้วก็ประเทศคู่ค้า เช่นเดียวกับไทยก็เหมือนกัน เรายังพอมีเวลาเหลือ โดยรวมคิดว่าน่าจะหาเรียกว่า Deal ที่ลงตัวด้วยกันทั้ง 2 ฝ่ายต้องพยายามที่จะหาอัตราภาษีที่ต่ำที่สุด เจ็บปวดน้อยที่สุดกัน ซึ่งโดยรวมคิดว่าสงครามการค้าก็คงจะอยู่กับเราไป แน่นอน คงจะไม่เหมือนเดิมแน่ๆ เพราะภาษีที่ปรับตัวขึ้นมาก็ไม่เหมือนที่เคยเป็นมาเลย ดังนั้น แต่ละประเทศเองก็ต้องยอมรับเรื่องการเปลี่ยนแปลง แล้วพยายามปรับตัว หาตลาดที่เหมาะสม และพยายามเอาตัวรอดจากภาษีทรัมป์ออกไปให้ได้

คิดว่าทุกคน คงค่อยๆ ที่จะแก้ปัญหาไปได้อย่างแน่นอน และเรื่องของทองคำเองยังคงจะต้องเป็นสินทรัพย์ที่น่าถืออยู่ ในตลอดช่วงของการมีสงครามการค้า

จะเห็นว่าราคาทองคำไม่หลุดแนวรับสักเท่าไหร่

ภาพ ณ ตอนนี้มองว่ากรอบของราคาทองคำที่น่าสนใจ คือกรอบน่าจะอยู่ที่ประมาณ 50,500 บาทถึง 55,000 บาท กรอบใหญ่ๆ เลย ซึ่งแน่นอนว่าภายในกรอบใหญ่จะมีกรอบเล็กๆ อยู่ อย่างเช่นในทางปฏิบัติเขาอยู่ที่ประมาณ 51,500 บาท โดยประมาณ Upside ของเขาอาจจะขึ้นไปได้สักประมาณ 52,500 บาท และ 53,500 บาท และ 55,000 บาท เป็นขั้นบันไดไป

ส่วนด้านล่างเอง เราอาจจะเห็น 51,000 บาท 50,800 บาท 50,500 บาท ลักษณะแบบนั้น และตัว Spot Gold เองคงจะอยู่ในระดับประมาณนี้ 3,500 เหรียญ 3,400 เหรียญ 3,300 เหรียญ 3,350 เหรียญ ประมาณนั้น รอบนี้เราจะเห็นว่าเขาหลุด 3,300 เหรียญไปได้แค่นิดเดียวเองก็มีแรงดึงกลับมาค่อนข้างแรง

มีโอกาสที่ทองคำจะถูกทิ้งไหม

คิดว่า ณ สภาวะของโลกในปัจจุบัน ไม่ว่าจะเป็นสภาวะภูมิรัฐศาสตร์ หรือสภาวะทางเศรษฐกิจสงครามการค้า การที่ทองคำจะโดนทิ้งแรงๆ น่าจะเป็นเรื่องยาก เราจะเห็นว่าเรื่องของภูมิรัฐศาสตร์เอง ถึงแม้ว่าจะมีการเจรจากันระหว่างทางอิหร่านกับอิสราเอล แต่เราก็จะเห็นว่าจะมีฝั่งอื่นอย่างยูเครน รัสเซีย มีอะไรบางอย่างเริ่มผุดๆ ขึ้นมาอีก แล้วมีคนพูดถึงเรื่องของจีนกับไต้หวันขึ้นมาอีกในช่วงล่าสุดนี้ ฉะนั้น คิดว่าอย่างไรก็แล้วแต่ ทองคำเองก็ยังคงเป็นสินทรัพย์ที่ยังคงถือไว้อยู่ เรียกว่าคนที่ขายอาจเป็นในช่วงมีการสลับขายทำกำไรออกมาบ้างเป็นระยะ และพอเขาลงไปถึงจุดที่เรียกว่าราคาคงที่ก็จะมีคนเข้าซื้ออยู่เหมือนเดิม เราจะเห็นชัดๆ ตอนที่เขาลงไปสัก 3,290 เหรียญเมื่อล่าสุดนี้ แต่ก็กลับมาบวก 50-60 เหรียญเพียงแค่ข้ามคืนเอง

ราคาทองคำที่พุ่งพรวดขึ้นมา ความสำคัญคือว่าจะเอามาแทนที่ทุนสำรองของชาติต่างๆ คือคนจะทิ้งดอลลาร์เพราะประเทศนี้มีหนี้เยอะ ล่าสุดทรัมป์ออกมาขู่ BRICS รู้ว่าจะออกมาเล่นงานดอลลาร์ ดังนั้น ใครที่เข้ามารวมหัวกับแก๊งนี้ ให้ระวังนะจะโดนเล่นงาน เรื่องนี้จะทำให้ทองคำถูกทิ้งหรือเปล่า

คิดว่ายังคงยาก เพราะจริงๆ แล้ว ไม่ใช่แค่กลุ่ม BRICS แค่ที่เดียวที่เขาสะสมทองคำ ทุกๆ ประเทศเลย ทั่วโลกเองก็ค่อนข้างให้ความสำคัญกับทองคำในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่เป็นเงินทุนสำรอง แม้กระทั่งสหรัฐอเมริกาเองก็เป็นประเทศที่ถือครองทองคำในฐานะเงินทุนสำรองที่สูงที่สุดของโลกอยู่แล้ว ฉะนั้น คิดว่าอย่างไรก็แล้วแต่ ยิ่งมีความขัดแย้งมากขึ้นเท่าไหร่ระหว่าง BRICS กับสหรัฐ ก็ยิ่งกลับไปเป็นผลบวกกับทองคำมากกว่าเป็นผลลบ

ห้างทองมีการเปิดโปรแกรมให้คนไทยออมทองสะสมทองคำ

ต้องมองว่าโปรแกรมที่เราจะเข้าไปสะสม ไปเปิดบัญชีกับเขา ต้องมีตัวตนจริงสำคัญที่สุด เพราะส่วนมากแล้วจะเป็นร้านทองคำในไทย ดังนั้น ครั้งแรกในการทำความรู้จักกับแอปเขาน่าจะดีที่สุด ถ้าเกิดว่าเราเข้าไปที่ร้านทองคำร้านนั้นเลย ไปติดต่อกับเขาพูดจากันว่าอันนี้แอปของท่านจริงหรือเปล่า เพื่อจะรู้ด้วยว่าร้านเขานั้นมีความมั่นคงปลอดภัยขนาดไหน เพราะเงินของเราเป็นเงินบริสุทธิ์ ฉะนั้น ต้องเรียกว่าพอซื้อทองคำ ก็ต้องให้ได้ทองคำจริงๆ

ส่วนอีกที่หนึ่งที่สามารถขอข้อมูลได้ คือสมาคมค้าทองคำ เขาจะมีรายละเอียดว่าแต่ละบริษัทที่เขาเปิดร้านอยู่ เปิดโปรแกรมต่างๆ เปิดแอปต่างๆ เป็นแอปอะไรบ้าง ของร้านอะไร คือสามารถที่จะเข้าไปในเว็บไซต์หรือติดต่อเข้าไปที่สมาคมค้าทองคำเพื่อขอข้อมูลได้

ดีที่สุดเลยคือให้ไปที่ร้านเขาเลย เพราะเวลาเราไปถอนทองคำออกมา ก็จะต้องมีสาขาหรือมีห้างร้านที่ชัดเจนก่อนที่เราจะเดินเข้าไปแล้วถอนทองคำออกมาได้ ดังนั้น ควรไปรู้จักกับเขาก่อน ก็จะทำให้เรามีความมั่นใจได้

มองแนวรับค่าดอลลาร์ว่าอยู่ตรงไหน

ดอลลาร์ช่วงนี้ก็ถือว่าเขาอยู่ในแนวรับของเขาที่ 32.40 บาทโดยประมาณ ตอนนี้ก็มองเห็นแถว 32.35 บาท เรียกว่าใกล้เคียงแนวรับเก่าของเขา หากหลุดไปได้อีกก็คงจะประมาณ 31.73 บาทโดยประมาณ ตอนนี้ยังคงยังเรียกว่าดอลลาร์เขาอ่อนค่าค่อนข้างชัดเจน เงินบาทไทยเลยแข็งค่าไปด้วย แต่ในอนาคตถ้าเกิดภาษีทรัมป์ประสบความสำเร็จในการดึงเงินเข้ามา ก็จะทำให้เศรษฐกิจของสหรัฐอเมริกาดีขึ้น นั่นแน่นอนว่ารวมถึงค่าเงินดอลลาร์คงจะมีโอกาสแข็งค่าขึ้น ซึ่งเราคงเห็นประมาณ 32.35 บาท และ 32 บาท โดยมีแนวรับอยู่ช่วงหนึ่ง และ 31.73 บาท ก็เป็นอีกจุดหนึ่งที่น่าสนใจ